Современное государство должно обладать крепкой национальной валютой. Только тогда с ним будут считаться и оно сможет оказывать заметное влияние на развитие мирохозяйственных связей. Еще в начале XIX в., в 1811 г., выдающийся французский дипломат Шарль-Морис Талейран Перигор сказал в Эрфурте Наполеону Буонопарту: «Мон сир, курс национальной валюты обычно понижается вместе с престижем государства». 

Состояние любой национальной валюты тесно связано, как сцепленные прутья, с состоянием всех сегментов экономики, и с теми изменениями, которые, особенно в кризисных ситуациях, находят отражение в колебаниях обменных курсов. Разразившийся мировой финансовый кризис показал, что Россия оказалась не подготовленной к негативным последствиям этого кризиса, поскольку рубль на протяжении всех лет реформ, а это уже 20 лет держался и продолжает держаться на плаву за счет «нефтяной и газовой иглы», а также некоторых сфер ВПК, доставшихся от СССР.

В этой связи становится весьма актуальным анализ возможностей российской национальной валюты на ближайшую перспективу. Напомним, что, когда на 1 июля 1992 г. рубль был искусственно объявлен внутренне конвертируемой валютой, один доллар США стоил 237 недоминированных рубля, а на конец 2011-начало 2012 г. доллар стоил 30-31 деминированных рубля, после изменения масштаба цен с 1 января 1998 г. 1 к 1000. То есть курс отечественной национальной валюты снизился более чем в 120 раз.

Истоки финансового кризиса в России кроются в неправильно выбранной валютной стратегии. Во всех странах с рыночной экономикой денежно-валютные преобразования проводились десятилетиями. Центральный банк РФ за все годы реформ постоянно менял свою валютную политику, что крайне негативно сказывалось на положении российского рубля в мировой валютной системе.

Нашей задачей не является поиск виновных. Но необходимо отметить, что во всех последующих программах по развитию реформ и стабилизации российской экономики, равно как и в системе мер, предусмотренных до начала мирового финансового кризиса, по стабилизации российского рубля, не было приведено ни одной конкретной цифры, никаких научно обоснованных расчетов, ни временных границ того, когда будет усилена и, главное, с помощью каких рычагов? финансово-валютная политика страны. Во всяком случае рубль так и не превратился не только в свободно конвертируемую валюту, но не стал даже частично конвертируемой валютой, хотя прошло уже более 20 лет экономических реформ.

Сложившаяся после мирового финансового кризиса ситуация ставит российский рубль в нестандартное положение, требующее нестандартных решений. Ведь само по себе снижение или укрепление рубля имеет смысл лишь в том случае, если будут созданы условия для стабилизации его покупательной способности, что напрямую зависит не только от темпов инфляции, но в первую очередь от темпов роста самого промышленного производства. Доля же России на сегодня, как мы видели, на рынке мировых высоких технологий составляет всего 0,3%.

Речь должна идти не просто о модернизации и техническом перевооружении отраслей российской экономики, а о принципиально новом качественном состоянии всего хозяйства, независимо от форм собственности. Без этого производство конкурентоспособной на мировом рынке продукции, равно как и превращение рубля хотя бы в частично конвертируемую валюту, просто невозможно.

Для осуществления поставленной цели потребуется как минимум несколько десятилетий, поскольку, по данным платежного баланса доля оборудования, соответствующая мировым стандартам, составляет чуть более 10%, а доля российской продукции, соответствующая мировым стандартам, еще меньше 7%.

Стабилизация валютного курса рубля невозможна без стабилизации внутренних цен. В этом смысле, по нашему мнению, самой большой ошибкой реформаторов следует считать отпуск цен в начале 1990-х гг. до окончания самого процесса приватизации. Цены выросли, как известно, не в три раза, как предусматривалось реформой, а в сотни и даже тысячи раз, обесценив российский рубль до самых немыслимых низких пределов. В результате до сих пор денежное обращение в стране никак не выйдет из штопора.

Становится очевидным, что нельзя продолжать валютную стратегию, ведущую к обвальному росту цен и как результат к снижению ППС национальной валюты. После мирового финансового кризиса важно не столько констатировать, насколько российский рубль соотносится с долларом, евро либо с другими СКВ в пропорциях, устанавливаемых на ММВБ, а затем Центральным банком РФ, сколько установить, отражает ли вообще движение курса рубля социально-экономическую ситуацию в стране в целом. Без этого критерия любой выбор режима курса национальной валюты, свободно плавающие курсы, регулируемое плавание, постоянно фиксированные курсы становится формой, лишенной содержания.

Иначе говоря, валютный курс в России сейчас необходимо максимально приблизить к ППС, ограничив тем самым экспорт неэффективных ресурсов, защитив одновременно внутренний рынок страны системой дифференцированных пошлин от иностранной конкуренции.

Мировой финансовый кризис показал, что для России наступил момент истины, ей необходимо сделать поворот от валютной стратегии «все на продажу» с целью получения СКВ любой ценой к развитию отечественного производства. Это приведет к тому, что часть товаров, поставляемых Россией на экспорт, постепенно начнет востребоваться на внутреннем рынке, а дальнейшее увеличение экспорта будет происходить за счет готовых изделий. До наступления такого момента на смену плавающему валютному курсу должен прийти фиксированный курс. Подобного рода изменения явятся противовесом негативным последствиям девальвации рубля в случае снижения мировых цен на ключевые энергоносители, а также станут способствовать развитию технологического профиля внешней торговли как базы получения СКВ в будущем.

Следует пересмотреть позицию исполнительных органов власти по поводу использования золотовалютных резервов страны, Резервного фонда и Фонда национального благосостояния. Дело в том, что размещение этих средств за рубежом на конец 2011 г. объем золотовалютных резервов составил 550 млрд долл., Фонд национального благосостояния 90 млрд долл. и Резервный фонд 56,6 млрд долл, в основном в американских и швейцарских банках, никак не отвечает национальным интересам России. Образуется своего рода валютная карусель, когда заработанные всей страной финансовые средства используются за границей, укрепляя тем самым экономику Запада, не позволяя расходовать их на осуществление внутренних национальных проектов либо на повышение технологического профиля внешней торговли.

Мировой финансовый кризис показал действительные реалии российских банков, которые в погоне за максимальной прибылью вкладывали и продолжают вкладывать большую часть своих активов не на развитие производства, в том числе импортозамещающего, а на посреднические и торговые организации. В итоге рубль лишился необходимого товарного наполнения.

Более того, коммерческие банки продолжают спекулировать на курсах валют, помогают своим клиентам перетаскивать валюту за границу и отмывают грязные деньги. Стало известно, например, что с октября 2008 г. по март 2009 г. ряд своих банков получил от Центрального банка РФ в 4 раза больше средств, чем это нужно было им для расчетов с кредиторами. В результате из выданных 6 трлн руб. для кредитования реального сектора экономики большая часть этих средств оказалась на валютном спекулятивном рынке, что способствовало обесценению рубля за рассматриваемый период на 40%.

Самое интересное здесь состоит в том, что в Положении о Министерстве финансов, утвержденном постановлением Правительства РФ, порядок размещения Минфином средств федерального бюджета в иностранной валюте никогда не оговаривался, равно как и участие Центрального банка РФ. Поэтому валютные тендеры проводились и проводятся с игнорированием прозрачности и гласности формируемого процесса, создавая почву для массовой коррупции в финансово-банковском секторе.

Следует предотвратить самый худший сценарий, окончательное превращение рубля в сырьевую валюту. Чтобы этого избежать, необходимо радикально изменить технологический профиль внешней торговли, качественно улучшить инвестиционный климат, предотвратить колоссальную утечку национального капитала за границу. Только тогда Россия сможет стать полноправным членом ВТО. Рубль начнет позиционироваться в мировой валютной системе. При таких условиях метаморфозы российского рубля сменят знак с минуса на плюс, повысив качество жизни россиян.